2026年上半年，全球动力电池装车量TOP10企业分别是宁德时代、比亚迪、LG新能源、中创新航、国轩高科、松下、亿纬锂能、SK On、蜂巢能源、欣旺达。

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从上图可见，全球动力电池市场的天平正以前所未有的速度向中国倾斜。上半年，以宁德时代、比亚迪为首的七家中国企业占据了全球TOP10榜单中的七席，合计市场份额高达72.4%，较去年同期提升1.5个百分点。

具体来看，行业龙头宁德时代以242.7GWh的装车量稳居全球第一，同比增长25.3%，市场份额从38.2%跃升至39.9%，领先优势进一步扩大。

比亚迪虽然以87.7GWh的成绩守住第二把交椅，但1.6%的同比增速低于市场平均水平，市场份额下滑2.6个百分点至14.4%。分析认为，这主要与比亚迪电池高度依赖自供，而国内新能源汽车市场竞争加剧有关。

在腰部阵营中，中国企业展现了惊人的爆发力。中创新航以31.2GWh位列第四，同比增长39.5%；国轩高科排名跃升至第五，装车量28GWh，增速高达43.3%；亿纬锂能则以51.7%的同比增速领跑榜单，排名跃居第七；蜂巢能源增长40.9%，装车量15.7GWh，排名第九；新上榜的欣旺达增长13.7%，以14.5GWh跻身第十。

SNE Research分析指出，中国企业的增长得益于三大核心驱动力：一是依托全球最大的新能源汽车国内市场形成稳固的客户基本盘；二是以磷酸铁锂（LFP）技术为核心的极致成本竞争力，精准切中了主机厂降本增效的核心诉求；三是供应版图正快速向海外OEM和商用车领域扩张，海外增量空间持续打开。

日韩式微，在客户调整与政策变动下“失速”

与中国企业的高歌猛进形成鲜明对比，日韩电池企业的增长步伐明显放缓，阵营格局出现显著松动。三星SDI已跌出前十榜单，韩系仅剩LG新能源与SK On两家，日系则由松下独撑大局。

LG新能源虽以52.6GWh守住第三名，但8.4%的增速跑输大盘，市场份额从9.6%滑落至8.4%，下降1.0个百分点。报告指出，尽管LG新能源持续向特斯拉、现代汽车集团、通用汽车、大众等全球主要整车厂供货，但并未跟上整体市场增长的节奏，反映出中国企业的快速扩张与各区域电动汽车销售流量的差异化正在对韩系龙头形成挤压。

SK On成为前十企业中唯一一家装车量下滑的公司，同比降幅达6.7%，装车量仅19GWh，市场份额从4.0%萎缩至3.1%，排名跌至第八位。SK On的电池虽搭载于现代汽车集团、福特、大众、梅赛德斯-奔驰等主流车型，但由于部分客户持续调整北美和欧洲的电动汽车销售与生产计划，其用量恢复始终受限。

不过，SNE也指出，SK On北美生产基地的稳定运营以及新车供应的扩大，有望成为其未来业绩改善的关键变量。

日本松下以22.7GWh位列第六，虽因主要客户特斯拉在北美市场的销量贡献录得10.2%的增长，但增速同样低于市场平均水平，市场份额从4.1%降至3.7%。松下在维持以特斯拉为中心的供应结构的同时，正积极寻求提升北美地区的生产效率，并确保下一代圆柱电池的量产能力。未来，新产能的稳定运行和客户群的扩大将决定其市场份额能否止跌回升。

综合来看，韩日三家企业（LG新能源、SK On、松下）合计市场份额已从去年同期的约17.7%下滑至15.2%左右，与中企阵营的差距进一步拉大。

日韩企业的共同困境在于：其市场命脉与传统汽车巨头深度绑定，受制于后者相对缓慢的电动化转型节奏；同时北美市场因政策补贴退坡带来的需求波动，以及欧洲市场对供应链本地化和可追溯性要求的提升，都对其区域产能布局构成挑战。

写在最后

SNE Research在报告中特别指出，2026年上半年的数据清晰地揭示了一个趋势：全球动力电池市场的未来竞争，不再仅取决于简单的生产规模，而是进入了一个多维度较量的新阶段。

报告认为，当前市场增长的重心已进一步向以宁德时代为代表的中国制造商集中，这得益于中国庞大的市场规模、LFP驱动的成本竞争力以及灵活快速的产品迭代能力。然而，随着北美政策和需求持续存在不确定性，欧洲市场对本地化与供应链可追溯性的需求不断攀升——从欧盟电池护照数字注册框架的推进以及供应链数据管理的具体准备中已可见一斑。

因此，未来电池企业的竞争力将取决于四大关键能力：区域制造中心的运营效率（能否在贴近市场的同时保持成本优势）、客户组合的多元化（能否摆脱对单一品牌或区域的过度依赖）、战略性产品组合的适配性（包括LFP与下一代圆柱电池等多技术路线的平衡布局），以及应对全球供应链合规与追溯要求的能力。

对于日韩企业而言，能否在巩固北美产能的同时快速补上LFP产品线的短板，将决定其能否扭转当前份额持续流失的颓势；而对于中国企业，则需要在海外扩张中同步解决好本地化合规与品牌升级的课题，方能在全球舞台上走得更远。